Fx Alternativer Utløps Datoer

Utløpsdato (derivater) Hva er en Utløpsdato (Derivater) En utløpsdato i derivater er den siste dagen at en opsjon eller futureskontrakt er gyldig. Når investorene kjøper opsjoner, gir kontraktene dem rett, men ikke forpliktelsen til å kjøpe eller selge eiendelene til en forutbestemt pris, kalt en strykpris. innen en gitt tidsperiode, som er på eller før utløpsdatoen. Hvis en investor velger å ikke utøve denne retten, utløper opsjonen og blir verdiløs, og investoren taper pengene betalt for å kjøpe det. BREV NEDE Utløpsdato (Derivater) Utløpsdato for børsnoterte aksjeopsjoner i USA er normalt den tredje fredag ​​i kontraktsmåneden. som er måneden når kontrakten utløper. Men når fredagen faller på ferie, er utløpsdatoen på torsdag umiddelbart før den tredje fredagen. Når en opsjon eller futures-kontrakt er utløpt, er kontrakten ugyldig. Den siste dagen for handel med aksjeopsjoner er fredag ​​før utløpet. Noen alternativer har en automatisk treningsavsetning. Disse alternativene utøves automatisk hvis de er i penger når utløpet utløper. Options Clearing Corporation (OCC) utfører automatisk et anrops - eller salgsalternativ som er minst en cent i penger. Utløps - og opsjonsverdi Generelt, jo lengre en aksje har til utløp, desto mer tid har det til å nå takkprisen, prisen der opsjonen blir verdifull. Faktisk er tidsforsinkelse representert ved ordet theta i opsjonsprisingsteori. Theta er ett av fire greske ord som brukes til å referere til verdiskapene på derivater. De andre tre grekerne er delta, gamma og vega. Alt annet er like, jo mer tid et alternativ har til utløpet, jo mer verdifullt er det. Det er to typer avledede produkter, samtaler og sett. Samtaler gir innehaveren rett, men ikke forpliktelse, til å kjøpe en aksje dersom den når en bestemt aksjekurs innen utløpsdato. Putt gir rettighetshaveren rett, men ikke forpliktelse, til å selge aksje dersom den når en bestemt aksjekurs innen utløpsdato. Det er derfor utløpsdatoen er så viktig for opsjonshandlere. Tidsbegrepet er hjertet i det som gir alternativer sin verdi. Etter at putten eller samtalen utløper, eksisterer den ikke. Med andre ord, når derivatet utløper, beholder investoren ikke noen rettigheter som går sammen med å eie samtalen eller putten. Optimaliser FX-trading FX-alternativene tillater en mer fleksibel tilnærming til valutahandel. De gir deg mulighet til å posisjonere deg selv til enhver markedsutsikt, enten du ser markedet som å flytte opp, ned eller til og med sidelengs. Option trading gir større eksponering gjennom innflytelse, samtidig som du begrenser ditt maksimale tap, og lar deg også sikre dine risikoer mer subtilt. Trading Forex Options med SaxoTraderGo Saxo er en pioner i å bringe FX-alternativer til online trading. Ved å integrere denne kapasiteten i trading-plattformen for cross-asset class åpner vi nye muligheter for handel, investering og suksess. Sprer så lavt som 0,5 for EUR USD På Saxo kan innflytelse gå opp til 100: 1 (1) ndash avhengig av valutaparet. Og vi tilbyr alltid konkurransedyktig innflytelse, og tar hensyn til markedslikviditet. Dette betyr at marginskravene er spesifikke for hver posisjon, noe som gjør at du kan ta mer nyanserte og individuelle eksponeringer. Se spreads så lavt som 0,5 for EUR USD Hvorfor handle Forex Options med Saxo Experience Expertise Med lang erfaring som markeds beslutningstakere på interbankmarkedet, er vi pionerer i å få FX Options online. Handle online med stabiliteten og sikkerheten til en regulert bank. Teknologi Intuitiv brukervennlighet, for eksempel klikk dra handel på SaxoTraderGo eller den sofistikerte opsjonstavlen på SaxoTrader og en tilpassbar plattform gjør trading FX Options klar og grei. Profesjonelle verktøy Profesjonelle risikostyringsrapporter med liveoppdateringer tillater deg å administrere posisjonene dine og planlegge strategiene dine. Ligner på rapporter som brukes av profesjonelle handelsmenn i banker og store selskaper. Konkurransedyktige gjennomsiktige priser Konkurransedyktige priser og lave spreads. På Saxo vet du alltid hva en handel vil koste deg som frigjør deg for å tenke på dine stillinger. Vi tilbyr vaniljealternativer i over 40 valutapar, inkludert Gull og Sølv, samt Touch-alternativer i 6 valutapar. Ekstra FX-alternativer FX-berøringsalternativer FX-berøringsalternativer er en type binære alternativer og er tilgjengelig i seks av våre mest populære valutapar. Velg One-Touch eller No-Touch Options, som begge kan kjøpes og selges med utløpsdatoer fra en dag til ett år. Trade Touch Options med Saxo og få ingen provisjoner eller minimum billettgebyr. Putt og samtaler i 40 par Med vårt brede FX Options produktsortiment kan du handle FX Vanilla Options i 40 valutakryss. Du kan også handle seks av våre mest populære valutakryss som FX Touch Options. Marginalledninger på tvers av porteføljen Denne funksjonen gir deg en enkel og fleksibel måte å handle på margin. Bruk verdien av eiendelene i porteføljen din for å redusere valutamarkedene dine. FX Options Report Den ultimate til å administrere FX Options porteføljen. Ved å samle alternativer og spotposisjoner kan du analysere risikoen for porteføljen din, slik at du kan planlegge dine strategier tilsvarende. Flere markedsmuligheter til en god pris Saxo tilbyr konkurransedyktige priser og stramme spredninger på et bredt spekter av markedsmuligheter over hele verden, enkelt og raskt via våre handelsplattformer. Priser er alltid klare og gjennomsiktige. Enten å uttrykke en visning på et underliggende marked eller bruke dem som et sikringsverktøy, må Forex Options være komplisert. Anropsalternativer Eksempler Gå gjennom et eksempel på trading EURUSD via et anropsalternativ. Put Options Eksempler Tenk et valutapar er overvaluert Du kan uttrykke dette synspunktet via et put-alternativ. Shorting Vanilla Options Finn ut om hvordan du kan tjene en premie fra et alternativ, men også hvordan du kan møte en forpliktelse til eieren. Relaterte produkter fra Saxo Contract Options 75 Kontraktsalternativer i mange aktivakategorier inklusive metaller, energi og renter 7.000 Obligasjoner fra 26 land og i 21 forskjellige valutaer FX Alternativer Risiko Advarsel En opsjon er kategorisert som et rødt produkt, da det regnes som et investeringsprodukt med høy kompleksitet og høy risiko. Danske banker er pålagt å kategorisere investeringsprodukter som tilbys til privatkunder, avhengig av productrsquos kompleksitet og risiko som: grønn, gul eller rød. For ytterligere informasjon klikk her. Tap kan overstige innskudd på marginprodukter. Vennligst vær sikker på at du forstår risikoen. Denne nettsiden kan nås over hele verden, men informasjonen på nettstedet er relatert til Saxo Bank AS og er ikke spesifikk for noen enhet i Saxo Bank Group. Alle kunder vil direkte engasjere seg med Saxo Bank AS, og alle kundeavtaler inngås med Saxo Bank AS og dermed styrt av dansk lov. Apple, iPad og iPhone er varemerker for Apple Inc., registrert i USA og andre land. App Store er et servicemerk av Apple Inc. Options er en form for derivat finansielt instrument hvor to parter avtaler avtaler om å transaksere en eiendel til en spesifisert pris før en fremtidig dato. Et opsjon gir eieren rett til enten å kjøpe eller selge en eiendel til utøvelseskursen, men eieren er ikke forpliktet til å utøve (kjøpe eller selge) alternativet. Når et alternativ når sin utløpsdato uten å bli utøvet, blir det gjort ubrukelig uten verdi. Et varealternativ er definert som en kontrakt som gir en kjøper muligheten (ikke forpliktelsen) til å kjøpe eller selge varen til en angitt pris og innenfor en viss tidsramme. For eksempel kjøper en forhandler muligheten til å kjøpe hvete på 100 per bushel. Trader ville tjene hvis markedsprisen på hvete per bushel oversteg 100 per bushel. Selv om prisen stiger vesentlig, med forbehold om kontraktens tidsramme, vil det tillate handelsmannen å utøve hveten til 100 per bushel. Hvis markedsprisen falt under 100 per bushel, ville næringsdrivende ikke dra nytte av å utøve retten til hvete til 100 per bushel og begrense tapet av denne transaksjonen til kostnaden ved å kjøpe opsjonen. Det finnes to typer alternativer: samtaler og setter. Anropsalternativer tillater opsjonshaveren å kjøpe en eiendel til en angitt pris før eller til en bestemt tid. Put-opsjoner er motsatte av samtaler ved at de tillater at innehaveren selger en eiendel til en spesifisert pris før eller til en bestemt tid. Innehaveren av en samtale spekulerer på at verdien av den underliggende eiendelen vil bevege seg over utøvelseskursen (strike price) før utløpet. Omvendt spekulerer en innehaver av en put-opsjon at verdien av den underliggende eiendelen vil bevege seg under utøvelseskursen før utløpet. Felles bruk Alternativer brukes til å enten gi investorer midler til å spekulere på både positive og negative markedsbevegelser av verdipapirer eller bidra til å håndtere risikoen for negative økonomiske markedsforhold og potensielt motvirke tap. Finansinstitusjoner som banker tilbyr online-tjenester som tillater handel med standard opsjonskontrakter (aksjeopsjoner, varemerker, obligasjonsvalg, aksjeindeksopsjoner, opsjoner på fremtidige kontrakter osv.) I nasjonale valutamarkeder, f. eks. London International Financial Futures og Options Exchange (LIFFE), Chicago Board Options Exchange (CBOE). I tilfelle av ikke-standardiserte opsjoner som er skreddersydd for å tilfredsstille spesifikke økonomiske behov for selskaper, kalles disse OTC-opsjoner eller forhandleralternativer og utvikles og tegnes av store finansinstitusjoner som investeringsbanker og er ikke handlet i en åpen utveksling. OTC-opsjoner brukes primært som løsninger for å sikre risiko for selskapsspesifikke risikoscenarier. Typiske OTC-opsjoner inkluderer renteopsjon, valutaopsjon og opsjoner på swaps (swaption). Rentealternativene tillater at selskaper fastsetter forhåndsbestemte øvre (cap) og lavere (gulv) grenser for flytende priser for en angitt tidsperiode. Kjøperen av opsjonen betaler et premie på toppnivå og er garantert en maksimal rentenivå over en bestemt tidsperiode. Hvis kursen beveger seg utover kapasitetsrenten, betaler forfatteren (banken) kjøperen en kontant sum basert på forskjellen mellom den faktiske satsen og kupongrenten for beløpet angitt i opsjonen. Alternativer med øvre og nedre grenser kan også kombineres for å lage en krage som sikrer at flytende renter holdes innenfor disse grensene. Krager involverer samtidig kjøp av et hette og salg av et gulv av selskaper som låner, eller kjøp av et gulv og salg av et hett hvis de beskytter en investering. På denne måten kan de dra nytte av eventuelle gunstige renteendringer mellom kragefrekvensene (cap og gulv) samtidig som de beskyttes mot eventuelle ugunstige bevegelser utenfor disse grensene. Valuta opsjoner er alternativer lagt til valutaterminskontrakter. Ved utløpet av opsjonen har brukerne valget mellom å bytte ut eller ikke bytte valutaer til forutbestemt termin. Eksempelet nedenfor viser hvordan ulike posisjoner i valutaalternativer kan kombineres for å sikre og / eller overskudd mot valutakurs. Et selskap som bruker USD som sin primære valuta, trenger 1m GBP i tre måneder. Selskapet mener at GBP for tiden er overvurdert og dermed ikke villig til å kjøpe GBP til dagens spotrate på 1,6255. Selskapet søker en billig løsning for å dekke den dermed forbundne valutaeksponeringen og for å beskytte sin budsjettrate på 1,6450. Det mener at sterling vil avskrive, men er forberedt på å avstå noen deltakelse i fordelene i motsetning til full beskyttelse av budsjettraten. Selskapet kjøper et sterling alternativ fra Big Bank for 1.000.000 til en streikrate på 1,6450 for en premie på 0,0125 (12,500). Samtidig selger det et annet sterkt alternativ til Big Bank, denne gangen for 500.000, med samme streikfrekvens, men for en premie på 0,025 (12,500). Da premiebeløpene er like, er kontrakten nullkostnad. Ved utløpet er det tre muligheter: Spotrenten er over 1,6450 - selskapet vil utøve sin opsjon og kjøpe 1.000.000 fra banken på 1,6450. Budsjettprisen vil bli oppnådd, selv om forventningen om at sterling ville avskrives, vil bli vist seg feil. Spotrenten er under 1,6450 - Big Bank, som kjøpere av det solgte alternativet, vil utøve seg retten til å selge selskapet 500.000 på 1,6450. Selskapet vil da kunne kjøpe de resterende 500.000 i markedet til dagens priser, og nyte litt av den forventede sterlingavskrivningen. Spotrenten er 1,6450 - selskapet kan enten kjøpe 1.000.000 fra Big Bank ved å utøve alternativet eller la alternativet gå bort og kjøpe sin sterling i markedet. Bedrifter som regelmessig benytter opsjoner til å håndtere risiko, pleier å være store bedrifter med stor økonomisk eksponering mot flytende renter som renter, valutakurser og råvarer. De potensielle økonomiske tapene som følge av eksponeringsbeløpet vil være den primære determinanten for å begrunne kostnaden ved å bruke opsjonsderivater for å redusere risikoen. Optiepremie er prisen på et opsjon belastet av forfatteren eller solgt på et valutamarked. Opsjonsverdi er avledet fra egenverdi (forskjell mellom nåværende markedsrente og fremtidige aksjekurs) tidsverdienivå av prisvolatilitet. Alternativpriser vil generelt ligge over ren tilleggsverdi på grunn av grunner som merverdien selgeren tilbyr ved å tilby ikke-standardiserte strukturerte løsninger og selgerens incitament til å maksimere avkastningen. Ytterligere transaksjonskostnader og kapitalgevinster kan påløpe. Prisene kan også variere avhengig av forholdet mellom kjøper (selskap) og forfatter (bank), og gjennomsnittlig kostnad kan reduseres ved å forhandle med bundne tjenester fra banker. Arrangementer som involverer kombinering av både samtale - og salgsopsjoner, tillater selskapene å sette sine egne priser i tråd med deres syn på rentebevegelser og for å passe til deres økonomiske strategier. Premien selskapet betaler kan kompenseres av premien banken betaler for det alternativet selger. I noen tilfeller avbryter disse premiene hverandre og nettokostnaden til kunden er null. Tidsrammen for innkjøpssalg av et alternativ kan variere avhengig av pris og kravsoppdateringsdynamikk. I standardvalgstransaksjoner til noterte priser er tidsrammen umiddelbart online eller bare en telefonsamtale unna. I tilfelle av kompliserte derivater som krever forhandlinger om prising, vil det ta lengre tid og vil variere avhengig av å vurdere verdien av den strukturerte løsningen og prisforhandlingen mellom OTC-motparter. Alternativet for utløpsdato varierer sterkt avhengig av det aktuelle alternativet. De kan variere fra dager til år. Utløpsspesifikasjon på sikringer vil bli bestemt av kjøperens krav i tidsperioden det må sikres. Fordeler evne til å sikre risiko mot ugunstige markedsendringer på eiendeler med flytende verdi Noen strukturerte løsninger gir ikke bare muligheten til å sikre seg mot ugunstige markedsbevegelser, men også reversere posisjon til profitt fra slike endringer, fleksibilitet til å spekulere og profitt på både positive og negative endringer i verdien av en sikkerhet. Ulemper kompliserte strukturer krever kompetanse i å benytte opsjoner som et skjema for sikring eller investering, noe som skaper behovet for å ansette spesialistpersonell eller tjenesteytere som ikke fullt ut forstår risikoen ved å investere i opsjoner eller bruke dem som sikringer, kan føre til betydelige tap for et firma eller individuell. Andre valg Mulighetenes fleksibilitet gjør at de kan struktureres etter kundens behov. Andre finansielle instrumenter som swaps og futures kan gi alternative midler til sikring av behov, men disse brukes ofte sammen med opsjoner for å skape den beste økonomiske løsningen.